Imposto de Renda e Taxas no Tesouro Direto: Quanto Você Realmente Paga?
12/07/2026 · SLOTH
Entender a tributação e os custos operacionais no Tesouro Direto é fundamental para calcular a rentabilidade líquida real dos seus investimentos. No Brasil, os títulos públicos contam com tributação exclusiva na fonte e isenção de comissão de corretagem nas principais corretoras.
Tabela Regressiva do Imposto de Renda (IR)
O Imposto de Renda incide apenas sobre os rendimentos (lucro bruto) e não sobre o capital investido. A alíquota diminui conforme o tempo em que o dinheiro permanece aplicado:
| Tempo de Permanência | Alíquota de IR sobre o Lucro |
|---|---|
| Até 180 dias | 22,50% |
| De 181 a 360 dias | 20,00% |
| De 361 a 720 dias | 17,50% |
| Acima de 720 dias (2 anos) | 15,00% |
O recolhimento do imposto é realizado automaticamente pela B3/corretora no momento do resgate, vencimento ou pagamento de cupons semestrais.
Outros Custos e Taxas
- IOF (Imposto sobre Operações Financeiras): Incide apenas sobre os ganhos de resgates efetuados nos primeiros 29 dias de aplicação. No 30º dia, a alíquota de IOF torna-se zero.
- Taxa de Custódia da B3: Alíquota de 0,20% ao ano cobrada pela B3 para guarda dos títulos e serviços de liquidação. É cobrada proporcionalmente em duas parcelas anuais (primeiro dia útil de janeiro e julho).
- Isenção B3 no Tesouro Selic: Investimentos em Tesouro Selic de até R$ 10.000,00 por CPF estão isentos da taxa de custódia da B3.
Cotações de Referência para Cálculo Líquido
Confira a tabela de cotações dos títulos representativos do mercado:
| Título | Vencimento | Rendimento (Compra) | Resgate (Venda) | Preço Compra | Data Ref. |
|---|---|---|---|---|---|
| Tesouro Selic | 01/03/2027 | 0,01% | 0,02% | R$ 19.455,57 | 16/07/2026 |
| Tesouro Prefixado | 01/01/2029 | 14,06% | 14,18% | R$ 725,76 | 16/07/2026 |
| Tesouro IPCA+ | 15/05/2035 | 7,96% | 8,08% | R$ 2.422,20 | 16/07/2026 |
Perguntas Frequentes
Preciso declarar o Tesouro Direto na Declaração Anual de Ajuste do IR?
Sim. É necessário informar o saldo das aplicações em "Bens e Direitos" e os rendimentos obtidos na ficha de "Rendimentos Sujeitos à Tributação Exclusiva/Definitiva". A sua corretora disponibiliza essas informações prontas no Informe de Rendimentos.
Títulos com cupons semestrais pagam mais imposto?
Sim, pois a cada 6 meses há um recolhimento de IR sobre o cupom pago. Nos primeiros cupons, a alíquota cobrada será de 22,5% ou 20%, antecipando o pagamento de imposto em comparação aos títulos sem cupons (onde o IR é pago apenas no vencimento final com a menor alíquota de 15%).
Fontes e Referências
Dados extraídos do Tesouro Transparente e atualizados automaticamente nos gráficos desta página.